董希淼 李林鴻
小微企業(yè)的融資難、融資貴問題，作為一個(gè)全球性難題，長(zhǎng)期以來受到業(yè)界、學(xué)界以及政府等廣泛關(guān)注。當(dāng)然，“破解”之道也是百花齊放，各有千秋。從世界范圍看，既有尤努斯創(chuàng)立格萊珉銀行的模式探索，也有德國(guó)IPC小微信貸的技術(shù)創(chuàng)新；從國(guó)內(nèi)來看，既不乏區(qū)域性中小銀行深耕小微的“臺(tái)州模式”，也有大型銀行“惠懂你”的頭雁效應(yīng)，當(dāng)然，更有互聯(lián)網(wǎng)銀行這一新力量群體的積極補(bǔ)位。
應(yīng)該說，經(jīng)過近年來不懈努力，我國(guó)小微企業(yè)融資難、融資貴問題得到了有效緩解。截至2021年3月底，全國(guó)普惠型小微企業(yè)貸款余額達(dá)16.81萬億元，同比增長(zhǎng)33.87%；一季度新發(fā)放普惠型小微企業(yè)貸款利率5.6%，較上年下降0.28個(gè)百分點(diǎn)。
4月25日，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于2021年進(jìn)一步推動(dòng)小微企業(yè)金融服務(wù)高質(zhì)量發(fā)展的通知》，提出對(duì)銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)服務(wù)小微企業(yè)新的政策要求。《通知》特別強(qiáng)調(diào)金融科技在小微企業(yè)開展金融服務(wù)中的應(yīng)用及產(chǎn)生的積極作用，同時(shí)也提出了以支持金融創(chuàng)新為出發(fā)點(diǎn)，全面優(yōu)化供給結(jié)構(gòu)的目標(biāo)，并指出了充分利用金融科技來提高小微企業(yè)金融服務(wù)質(zhì)量的發(fā)展方向。
一、金融科技有助于破解信任與效能問題
金融服務(wù)小微企業(yè)的困境，主要包括獲客成本高、風(fēng)控成本高、交易成本高、缺乏抵押物等。筆者認(rèn)為，歸結(jié)起來，主要是信任和效能兩大問題。而金融科技，恰恰能在一定程度上破解信任和效能的問題。
不論是格萊珉銀行的“五人小組”，還是臺(tái)州模式的“三品三表”，都是側(cè)重于解決信任的問題。即能夠通過區(qū)域內(nèi)的關(guān)系鏈條、熟人圈子，掌握小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況、小微企業(yè)主的人品情況等，進(jìn)而判斷其還款能力和還款意愿。這種走街串巷式的服務(wù)模式，能夠解決金融機(jī)構(gòu)與小微企業(yè)之間的信任問題，降低信息的不對(duì)稱性，特別是能有效防范欺詐風(fēng)險(xiǎn)。但這種方式也與區(qū)域的信用文化、團(tuán)隊(duì)素養(yǎng)、內(nèi)控制度等密不可分。由于小微企業(yè)的單筆授信金額相對(duì)較小且小微企業(yè)較為分散，這種熟人間的信任關(guān)系，一般局限于區(qū)域本地，且金融機(jī)構(gòu)的綜合成本相對(duì)較高。
而德國(guó)IPC小微信貸技術(shù)創(chuàng)新，則有效提升了效能。通過審批等流程的自動(dòng)化，提高管理決策效率，也在一定程度上實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)化輸出，突破區(qū)域的物理空間等局限。但這種流程的自動(dòng)化，依賴于前期客戶經(jīng)理的數(shù)據(jù)收集與信息錄入，盡管也會(huì)通過數(shù)據(jù)的交叉驗(yàn)證和客戶經(jīng)理的激勵(lì)約束機(jī)制建設(shè)，防范欺詐和操作風(fēng)險(xiǎn)，但金融機(jī)構(gòu)的信貸成本仍然相對(duì)較高。
隨著科技對(duì)金融業(yè)務(wù)的深度影響，技術(shù)創(chuàng)新已不再局限于技術(shù)本身，而是廣泛應(yīng)用于業(yè)務(wù)實(shí)踐中。依托于大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)的金融科技創(chuàng)新，為解決小微企業(yè)融資難、融資貴問題提供了新思路。
基于大數(shù)據(jù)的智能風(fēng)控技術(shù)，既擴(kuò)大數(shù)據(jù)覆蓋的廣度，讓小微企業(yè)的畫像“面面俱到”；又提升了數(shù)據(jù)分析的深度，讓小微企業(yè)的畫像“入木三分”，使金融機(jī)構(gòu)能夠在零人工干預(yù)的情況下，更全面系統(tǒng)的掌握小微企業(yè)的還款能力和還款意愿，進(jìn)而既降低信息不對(duì)稱風(fēng)險(xiǎn)，也提升小微金融服務(wù)效能，降低人工成本。
而區(qū)塊鏈技術(shù)，則為小微企業(yè)的資金流溯提供重要助力。區(qū)塊鏈技術(shù)的應(yīng)用，有助于透視小微企業(yè)供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)與風(fēng)險(xiǎn)源。任何數(shù)據(jù)只要存儲(chǔ)在區(qū)塊鏈上，都會(huì)打上時(shí)間戳，確保交易活動(dòng)能夠按照時(shí)間順序被準(zhǔn)確地記錄，從而使得所有的交易活動(dòng)可以被有效地追溯，信息也難以篡改。金融機(jī)構(gòu)據(jù)此可以建立透明的融資賬本，破解供應(yīng)鏈上下游小微企業(yè)進(jìn)行融資時(shí)信息不對(duì)稱風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也保證資金流向的可追溯。
二、金融科技推動(dòng)精準(zhǔn)滴灌個(gè)體工商戶
按照監(jiān)管考核口徑，小微企業(yè)貸款包括四類，即小型企業(yè)貸款、微型企業(yè)貸款、個(gè)體工商戶貸款、小微企業(yè)主貸款。不同類型的小微企業(yè)，其資產(chǎn)規(guī)模、營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)等指標(biāo)有天壤之別，因而其所能獲得的金融服務(wù)不均衡甚至差異較大。優(yōu)質(zhì)的小微企業(yè)受益于“兩增兩控”等相關(guān)政策，更容易獲得商業(yè)銀行的青睞，所能獲得的金融服務(wù)相對(duì)充分，而長(zhǎng)尾的個(gè)體工商戶等群體則因體量更小、標(biāo)準(zhǔn)化程度較低、缺乏抵質(zhì)押物等，所能獲得的金融服務(wù)相對(duì)不足。
因此，破解小微企業(yè)的融資難、融資貴問題，還要進(jìn)一步對(duì)小微企業(yè)進(jìn)行分層分類，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)精細(xì)化經(jīng)營(yíng)、精準(zhǔn)滴灌。而這方面，恰恰是目前小微金融服務(wù)的“短板”。
應(yīng)該說，個(gè)體工商戶的融資難題，受到了監(jiān)管部門的高度重視。4月30日，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2021年3月末，我國(guó)個(gè)體工商戶貸款余額5.4萬億元，同比增長(zhǎng)29%；貸款戶數(shù)達(dá)到1834萬戶，同比增長(zhǎng)25%。2021年前3個(gè)月，新發(fā)放的普惠型個(gè)體工商戶貸款平均利率約6.2%，較上年平均水平下降超過0.3個(gè)百分點(diǎn)。但與我國(guó)超過8300萬戶個(gè)體工商戶，以及大量沒有工商注冊(cè)登記的“夫妻店”“路邊店”相比，目前金融機(jī)構(gòu)對(duì)它們的服務(wù)無論從覆蓋度還是可得性來說，都還有很大的提升空間。
個(gè)體工商戶群體，介于個(gè)人客戶與公司客戶之間，既有個(gè)體的屬性，又有經(jīng)營(yíng)的職能。一般商業(yè)銀行將個(gè)體工商戶納入在零售業(yè)務(wù)范疇。而金融科技已經(jīng)對(duì)商業(yè)銀行零售金融業(yè)務(wù)形成了顛覆性變革，特別是在互聯(lián)網(wǎng)貸款方面，純線上、無抵押、免擔(dān)保的信用貸款產(chǎn)品層出不窮?；趥€(gè)人客戶的互聯(lián)網(wǎng)貸款，不論是模式、獲客還是風(fēng)控效果，均已經(jīng)得到一定周期的檢驗(yàn)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，申請(qǐng)互聯(lián)網(wǎng)貸款的個(gè)人客戶中，有相當(dāng)比例是個(gè)體工商戶群體。這也為基于個(gè)體工商戶的互聯(lián)網(wǎng)小微貸款模式創(chuàng)新提供了重要基礎(chǔ)。
對(duì)于小微企業(yè)的進(jìn)一步精細(xì)化的分層分類經(jīng)營(yíng)和精準(zhǔn)滴灌，單純依靠過去客戶經(jīng)理掃樓掃街式的“胡子眉毛一把抓”，已經(jīng)難有成效。因此，必須發(fā)揮金融科技降本增效的作用，強(qiáng)化科技賦能，提高服務(wù)效率，改進(jìn)業(yè)務(wù)審批和風(fēng)險(xiǎn)管理，提高服務(wù)長(zhǎng)尾客戶的效率。下一步，應(yīng)借助數(shù)字化技術(shù)構(gòu)建不同層次、不同類型的小微企業(yè)特別是個(gè)體工商戶進(jìn)行畫像，針對(duì)不同層次、不同類型的小微企業(yè)及小微企業(yè)主設(shè)計(jì)與其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)相匹配的互聯(lián)網(wǎng)信貸產(chǎn)品，通過線上化運(yùn)營(yíng)，滿足其“短、小、頻、急”的需求。
當(dāng)然，在金融科技精準(zhǔn)滴灌小微企業(yè)的過程中，也要吸取互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信貸的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，把握適度原則，避免多頭授信、過度授信，防范高“共債”風(fēng)險(xiǎn)。
三、關(guān)于金融科技精準(zhǔn)滴灌小微金融的建議
一是建議開發(fā)性及政策性金融機(jī)構(gòu)、大型商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、區(qū)域性中小銀行及民營(yíng)銀行等不同類型的金融機(jī)構(gòu)，能夠根據(jù)自身的稟賦優(yōu)勢(shì)，進(jìn)行差異化定位，匹配不同類型的小微企業(yè)需求，開發(fā)相關(guān)的金融產(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)金融供給與需求相適應(yīng)，既能避免金融機(jī)構(gòu)之間的同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)，也能有效保障小微企業(yè)融資的均衡化。在這個(gè)過程中，對(duì)大型銀行、股份制銀行等全國(guó)性銀行，要突出對(duì)其小微金融“首貸戶”的考核。
二是建議加強(qiáng)金融數(shù)據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)和數(shù)據(jù)安全的保障力度。大數(shù)據(jù)風(fēng)控離不開數(shù)據(jù)特別是金融屬性數(shù)據(jù)的支撐，但客戶數(shù)據(jù)隱私保護(hù)、不同機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化程度以及數(shù)據(jù)的權(quán)屬的問題依然較為突出，需要監(jiān)管部門和市場(chǎng)參與主體共同推動(dòng)，嚴(yán)格落實(shí)數(shù)據(jù)安全管理制度，強(qiáng)化金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)，不斷提升數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化水平。同時(shí)，從中央到地方，要下大力氣加快推進(jìn)信用信息平臺(tái)的建設(shè)，破解“信息孤島”和“數(shù)據(jù)煙囪”等問題，為金融科技賦能小微金融創(chuàng)造基礎(chǔ)性條件。
三是注重建立金融機(jī)構(gòu)服務(wù)小微企業(yè)長(zhǎng)效機(jī)制。要在加大對(duì)小微金融政策扶持力度的基礎(chǔ)上，逐步探索金融機(jī)構(gòu)服務(wù)小微企業(yè)的長(zhǎng)效機(jī)制，將小微金融服務(wù)從“運(yùn)動(dòng)戰(zhàn)”變?yōu)椤俺志脩?zhàn)”。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)主動(dòng)融入到服務(wù)小微企業(yè)的藍(lán)海中，特別是區(qū)域性中小銀行，要認(rèn)識(shí)到服務(wù)小微企業(yè)不是政治性任務(wù)，而是實(shí)現(xiàn)自身長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的立足點(diǎn)。區(qū)域性中小銀行與小微企業(yè)是共生共榮的命運(yùn)共同體，服務(wù)好小微企業(yè)和本地客戶，區(qū)域性中小銀行才能夯實(shí)發(fā)展基礎(chǔ)，構(gòu)建核心競(jìng)爭(zhēng)力，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)健康可持續(xù)發(fā)展。同時(shí)，地方政府要不斷優(yōu)化小微金融生態(tài)環(huán)境。