近日，上海自由貿(mào)易試驗區(qū)發(fā)出首張外商獨資私募證券牌照，獲得這張牌照的富達(dá)利泰投資管理公司(以下簡稱“富達(dá)”)不僅完成了基金業(yè)協(xié)會的注冊，也成為中國第一家外商獨資的私募證券投資管理人。
近年來，私募證券基金在中國呈現(xiàn)爆發(fā)式增長，截至2016年底，中國基金業(yè)協(xié)會已經(jīng)登記的私募證券管理人達(dá)到7781家，他們管理的基金實繳規(guī)模達(dá)到27661億元(人民幣，下同)，這兩個數(shù)字都已經(jīng)是2015年初的3倍。
而在富達(dá)拿到這張牌照之前，中國允許的私募證券投資管理人的外資持股比例上限為49%。拿到這個資質(zhì)之后，富達(dá)便可以在中國境內(nèi)以非公開的方式募集資金，投資A股市場，但這其中并不涉及跨境資本的流動。
作為資本市場開放的舉措，2015年6月底，中國證監(jiān)會同意符合條件的外商獨資企業(yè)可以申請登記成為私募證券投資管理人，在中國境內(nèi)開展二級市場的交易。但想成為私募基金的客戶，成為其合格境內(nèi)投資者，如果是機構(gòu)，那么凈資產(chǎn)需要不低于1000萬元；如果是個人，金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近三年個人年均收入不低于50萬元，當(dāng)然不管是機構(gòu)還是個人，投資單只私募基金的金額均需不低于100萬元。
據(jù)了解，外商獨資的私募管理機構(gòu)的資質(zhì)，讓這兩年大量涌入中國市場的外資資管機構(gòu)十分期待。在這之前，外資資管機構(gòu)往往通過QFII(合格的境外機構(gòu)投資者)為海外的投資者投資者投資A股，或者通過QDII(合格境內(nèi)機構(gòu)投資者)或者QDLP(合格境內(nèi)有限合伙人)來為中國境內(nèi)的投資者投資海外的二級市場。
隨著外商獨資私募登記備案的破冰，不僅讓外資資管機構(gòu)多了一條投資渠道，也有利于其在中國擴大資管業(yè)務(wù)。根據(jù)光大銀行的報告，大概到2020年，各類資管機構(gòu)管理中國資產(chǎn)規(guī)模會達(dá)到174萬億元，將成為整個金融體系中增長潛力最大的板塊。（中國新聞網(wǎng)）