“確保中央經(jīng)濟工作會議和政府工作報告確定的政策上半年基本實施完成，國務院常務會確定的穩(wěn)經(jīng)濟一攬子政策5月底前都要出臺實施細則?！比珖€(wěn)住經(jīng)濟大盤電視電話會議召開后，央行發(fā)布20條措施全方位發(fā)力保障小微信貸融資。

5月26日，人民銀行印發(fā)《關于推動建立金融服務小微企業(yè)敢貸愿貸能貸會貸長效機制的通知》（下稱《通知》），從制約金融機構(gòu)放貸的因素入手，提出了一系列具體舉措：包括發(fā)揮好貨幣政策工具總量和結(jié)構(gòu)雙重功能；優(yōu)先安排小微企業(yè)不良貸款核銷計劃，確保應核盡核；加強財政金融政策協(xié)同，推動有條件的地方將小微企業(yè)金融服務情況與財政獎補等掛鉤等重要內(nèi)容。

小微企業(yè)是發(fā)展的生力軍、就業(yè)的主渠道、創(chuàng)新的重要載體。業(yè)內(nèi)認為，《通知》針對各類頑疾精準施策，對長期以來困擾金融機構(gòu)服務小微企業(yè)的難題進行了回應，為金融服務小微企業(yè)提供了重要指引。

健全容錯安排和風險緩釋機制

小微企業(yè)支持力度，連續(xù)多年實現(xiàn)“量增”“面擴”“價降”。截至2022年一季度末，金融機構(gòu)普惠小微企業(yè)貸款余額為20.8萬億元，為2018年初的2.5倍，同比增速達24.6%。普惠小微授信戶數(shù) 5039 萬戶，是2018年末的2.2倍，同比增速達42.9%。2021年新發(fā)放普惠小微貸款加權平均利率為4.93%，比2020年下降0.22個百分點。

但金融機構(gòu)在服務小微企業(yè)方面仍有短板。包括激勵約束機制發(fā)揮不充分、內(nèi)生動力仍有不足、“懼貸”“惜貸”現(xiàn)象仍然存在等。

“這既與金融機構(gòu)的風險管理模式有關，也與小微企業(yè)缺抵押、缺擔保、缺信息的經(jīng)營特點有關。考慮到小微企業(yè)在我國經(jīng)濟中的重要地位，需要進一步深化針對小微企業(yè)金融服務的供給側(cè)改革，更好支持小微企業(yè)發(fā)展?！敝袊y行研究院研究員梁斯表示。

針對各類頑疾，《通知》堅持問題導向，對長期以來困擾金融機構(gòu)服務小微企業(yè)的難題進行了回應。

具體而言，一是健全容錯安排和風險緩釋機制。包括改進針對小微企業(yè)的不良貸款處置方式、強化銀政擔保緩釋風險等。其中，特別明確“優(yōu)先安排小微企業(yè)不良貸款核銷計劃，確保應核盡核。用好批量轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)證券化、重組轉(zhuǎn)化等處置手段，提高小微企業(yè)不良貸款處置質(zhì)效。對長賬齡不良貸款，爭取實現(xiàn)應處置盡處置?！?/p>

業(yè)內(nèi)認為，這些措施鼓勵金融機構(gòu)從內(nèi)部入手完善對小微企業(yè)信貸資金的全流程管理，有利于調(diào)動相關人員積極性、確保資產(chǎn)質(zhì)量。

二是完善激勵制度和評估考核機制。包括引導金融機構(gòu)繼續(xù)增加對小微企業(yè)的信貸資源傾斜、優(yōu)化貸款定價機制、提高信用貸款占比等。《通知》明確，要進一步優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，逐步轉(zhuǎn)變對地方政府融資平臺、國有企業(yè)等的傳統(tǒng)偏好，扭轉(zhuǎn)“壘大戶”傾向，減少超過合理融資需求的多頭授信、過度授信，騰挪更多信貸資源支持小微企業(yè)發(fā)展。

四是強化科技賦能提高服務質(zhì)效。包括健全小微金融服務體系、提高金融科技手段應用、推動涉企信息共享、強化產(chǎn)品和服務創(chuàng)新等。

梁斯稱，《通知》發(fā)布直面長期以來困擾金融機構(gòu)服務小微企業(yè)的各類難題，為金融機構(gòu)更好推動業(yè)務開展提供了根本指引。另一方面，如何服務小微企業(yè)發(fā)展是世界性難題，《通知》的發(fā)布旨在打造我國金融服務小微企業(yè)的長效機制，建立服務小微企業(yè)的“中國模式”，這是我國在解決小微企業(yè)融資難、融資貴方面做出的積極探索，在逐步成熟后有望成為全球典范，這也為金融機構(gòu)如何更好破題服務小微企業(yè)提供了新思路。

在持續(xù)增加小微企業(yè)信貸供給方面，《通知》提出，各金融機構(gòu)要圍繞普惠小微貸款增速不低于各項貸款平均增速的目標，結(jié)合各項貸款投放安排，科學制定年度普惠小微專項信貸計劃，鼓勵有條件的金融機構(gòu)單列信用貸、首貸計劃，加強監(jiān)測管理，確保貸款專項專用。全國性銀行分解專項信貸計劃，要向中西部地區(qū)、信貸增長緩慢地區(qū)和受疫情影響嚴重地區(qū)和行業(yè)傾斜。地方法人銀行新增可貸資金要更多用于發(fā)放涉農(nóng)和小微企業(yè)貸款，確保涉農(nóng)和普惠小微貸款持續(xù)穩(wěn)定增長。

董希淼認為，對中小銀行，應在貨幣政策、資本補充、資產(chǎn)處置等采取更多的差別化支持措施，支持中小銀行穩(wěn)健可持續(xù)發(fā)展，鼓勵中小銀行更好地發(fā)揮體制機制靈活、貼近市場和客戶等優(yōu)勢，“門當戶對”地服務好小微企業(yè)和個體工商戶。