年底將至，內(nèi)地客戶對香港保險(xiǎn)的熱潮還在發(fā)酵。雖然特區(qū)的監(jiān)管高壓管控，但是到香港買保險(xiǎn)的熱情仍難“降溫”，內(nèi)地投保人士則是這波熱潮的推手之一。11月30日，香港保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)理處公布的數(shù)據(jù)顯示，今年前三季度香港保費(fèi)總額為3273億港元，與去年同期相比上升20%。其中，內(nèi)地客戶赴港購買保險(xiǎn)貢獻(xiàn)489億港元保費(fèi)，貢獻(xiàn)率近四成。

據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道12月21日報(bào)道，在友邦保險(xiǎn)認(rèn)證中心的現(xiàn)場，一位從福州趕過來的陳女士說，自己是給女兒購買分紅險(xiǎn)，每年大概3萬美元，總共繳款期限是5年。“我女兒還不到2歲，明年還準(zhǔn)備給她買份重疾險(xiǎn)。本來去年就知道這個(gè)產(chǎn)品了，但是當(dāng)時(shí)孩子太小，出門不方便，所以今年才來，但是這一年美元又升值不少?！?/p>

由于購買保險(xiǎn)的人趨之若騖，友邦保險(xiǎn)已經(jīng)調(diào)整了上下班時(shí)間。

“其實(shí)根本沒有可能8點(diǎn)結(jié)束營業(yè)的，比如12月17日晚上，我們忙到晚上10點(diǎn)，最晚曾經(jīng)到過凌晨4點(diǎn)，12月以來我沒有休息過一天，天天都要帶客戶來認(rèn)證?！庇寻畹囊晃粯I(yè)務(wù)員CAROL表示。

另外一家保險(xiǎn)巨頭英國保誠的情況也如出一轍，排隊(duì)認(rèn)證繳款的客人擠得滿滿登登。“早上剛幫一位客戶簽了8萬美金的雋升?，F(xiàn)場去買保險(xiǎn)是買不到的，都要預(yù)約。”保誠的一位銷售代表表示。

對香港保險(xiǎn)出現(xiàn)的火爆現(xiàn)象，華泰證券研究員羅毅表示，從產(chǎn)品價(jià)格上來看，內(nèi)地人身險(xiǎn)預(yù)定利率普遍在3.5%-4%之間，而香港人身險(xiǎn)的預(yù)定利率普遍在4%-5%之間，明顯高出一個(gè)臺(tái)階；另外由于監(jiān)管環(huán)境和資本管制差異，香港保險(xiǎn)市場配置更加靈活有效，能獲得較高投資回報(bào)率，投資型保險(xiǎn)回報(bào)率在4%-8%。

市場“高燒”不斷，不過，香港保險(xiǎn)并非有益無弊。如保監(jiān)會(huì)今年年內(nèi)多次下發(fā)風(fēng)險(xiǎn)提示，點(diǎn)名香港保單存在的風(fēng)險(xiǎn)。如不受內(nèi)地法律保護(hù)、存在匯率風(fēng)險(xiǎn)和外匯政策風(fēng)險(xiǎn)、保單收益存在不確定性、保單前期現(xiàn)金價(jià)值低、退保損失大等。

深圳博仕國際收益投資顧問張博也表示，現(xiàn)在市場確實(shí)過于火爆，但這其中真正搞明白香港保險(xiǎn)的客戶到底有多少，比例應(yīng)該并不樂觀。不少客戶甚至都沒搞清楚自己買的產(chǎn)品是什么，就一窩蜂地涌到香港買保險(xiǎn)，很多只是“從眾”心理，最后發(fā)現(xiàn)產(chǎn)品達(dá)不到自己預(yù)期的收益效果，如果屆時(shí)想要退保，特別是前兩年（保險(xiǎn)的現(xiàn)金價(jià)值幾乎為零）可能會(huì)蒙受較大的損失。

另外，對于多數(shù)擔(dān)心的匯率問題，張博也表示多數(shù)客戶太過短視，保險(xiǎn)是一個(gè)長期的投資，一般來說至少持續(xù)20到30年，有些甚至是終身。用目前的眼光來預(yù)測未來幾十年匯率的變化，其實(shí)是非常不理性，也是不科學(xué)的。此外保單中的預(yù)期紅利，只是參考，最終能不能實(shí)現(xiàn)，要靠公司的投資實(shí)力，并不是穩(wěn)賺不賠。

據(jù)了解，香港分紅型保險(xiǎn)的預(yù)期收益率最近也出現(xiàn)下調(diào)的趨勢，如保誠的拳頭產(chǎn)品“雋升”今年11月15日下調(diào)了預(yù)期紅利回報(bào)，這已經(jīng)是去年以來，第三次下調(diào)預(yù)期紅利。友邦的同類產(chǎn)品充裕未來也將在年底停售。

“雖然目前還沒有正式的二代產(chǎn)品出來，但是從我們接受目前產(chǎn)品培訓(xùn)的情況來看，由于資產(chǎn)荒在全球都是個(gè)問題，因此相比“充裕未來”第一代，收益下降的可能性很大，這也是近期香港保險(xiǎn)熱火朝天的一個(gè)原因。”林明表示。

香港保險(xiǎn)監(jiān)理處專員梁志仁在內(nèi)地參加公開活動(dòng)時(shí)曾介紹，鑒于香港保險(xiǎn)最受歡迎的分紅險(xiǎn)產(chǎn)品收益率保證收益較低，而非保證收益較高，容易造成銷售誤導(dǎo)，導(dǎo)致消費(fèi)者投訴較多的情況，香港保險(xiǎn)監(jiān)理處已經(jīng)決定要實(shí)施更嚴(yán)格的信息披露制度。自2017年1月1日開始，要求保險(xiǎn)公司通過其網(wǎng)站公開它們的分紅產(chǎn)品的非保證紅利的實(shí)現(xiàn)率，還有萬能險(xiǎn)過往的派息率。

而據(jù)了解，目前香港保險(xiǎn)在計(jì)劃書也都會(huì)標(biāo)明樂觀收益和悲觀收益，如友邦充裕未來的波動(dòng)率是±2%，而保誠的雋升則是±1%。（上海證券報(bào)）