上周四，央行主管的《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道稱，首批個(gè)人大額可轉(zhuǎn)讓存單試點(diǎn)名單已確定。昨日，記者獲悉，中國銀行(601988,股吧)可能成為首家獲批發(fā)售大額定期存單的銀行，目前正開展相關(guān)準(zhǔn)備工作，有望在本月底試點(diǎn)。這不僅意味著我國利率市場化再邁一步，普通市民也將再添一款更好的理財(cái)工具?！ 大額定期存單 本月底或?qū)⒃圏c(diǎn)亮相 “重大喜訊：中國銀行在同業(yè)首家獲批發(fā)售大額定期存單，期限1年，利率4.2%，高出正常利率30%。6月末開售，起存金額50萬元，機(jī)會難得！”昨日，記者在手機(jī)微信上查看到上述信息。 隨著利率市場化進(jìn)程大幅推進(jìn)，央行表示，涉及面更廣的個(gè)人大額可轉(zhuǎn)讓存單也在穩(wěn)步推進(jìn)。近日，有媒體報(bào)道，某國有大型銀行已收到央行發(fā)布的《大額存單管理暫行辦法》的征求意見稿，不過目前仍處于保密階段，不方便對外透露?！ 爸袊y行首家獲批發(fā)售大額定期存單”的信息在網(wǎng)上傳播，莫非眼下已有進(jìn)展？記者通過業(yè)內(nèi)人士證實(shí)了這一信息的可靠性。據(jù)悉，江蘇省中行已在進(jìn)行相關(guān)系統(tǒng)調(diào)試和人員培訓(xùn)，待央行的批文發(fā)布后，正式開通這項(xiàng)業(yè)務(wù)，而揚(yáng)州市民也有望獲得辦理?！ °y行人士分析，同為大額可轉(zhuǎn)讓存單，去年年底共有10家銀行獲得首批銀行間同業(yè)存單業(yè)務(wù)試點(diǎn)發(fā)行資格。據(jù)此推測，至少有10家銀行機(jī)構(gòu)會獲得個(gè)人大額可轉(zhuǎn)讓存單試點(diǎn)資格。僅從技術(shù)支持上來看，由于系統(tǒng)功能帶有延展性，因此此前已獲同業(yè)存單試點(diǎn)資格的銀行機(jī)構(gòu)系統(tǒng)適應(yīng)改造也更為容易?！ ∮浾吡私獾剑ば?、建行等銀行也向人民銀行提交了建立大額可轉(zhuǎn)讓同業(yè)定期存單申請，而中行預(yù)計(jì)最快本月底之前即可發(fā)售大額定期存單業(yè)務(wù)。 B 大額存單的優(yōu)勢 利率高，可自由轉(zhuǎn)讓 何為大額可轉(zhuǎn)讓存單？大額可轉(zhuǎn)讓定期存單，是銀行為吸收資金發(fā)行的，有固定面額、固定期限、可以轉(zhuǎn)讓的大額存款憑證。建行揚(yáng)州分行一位資深理財(cái)師介紹，與傳統(tǒng)定期存款相比，大額可轉(zhuǎn)讓存款具有一些顯著的優(yōu)勢?！ ∈紫?，大額存單是一種標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品，它有規(guī)定的面額，而且面額一般很大。而普通的定期存款金額由存款人決定，金額并不確定。 其次，大額存單具有較高的流動性，它可以在二級市場上轉(zhuǎn)讓，而普通定期存款只能在到期后提款，提前支取的利息收益會受到很大的影響。但對于大額存單的發(fā)行方銀行來說，大額存單可轉(zhuǎn)讓，是一筆穩(wěn)定的存款?！ ×硗猓箢~存單的利率較高；在二級市場的轉(zhuǎn)讓中，轉(zhuǎn)讓的利率將由當(dāng)時(shí)的資金市場供求來決定，因此也被視為利率市場化進(jìn)程中的過渡?！ 按饲埃y行間同業(yè)大額可轉(zhuǎn)讓存單起點(diǎn)金額5000萬元，而個(gè)人大額可轉(zhuǎn)讓存單門檻為50萬元，甚至可能還會進(jìn)一步降低，這為市民理財(cái)提供了新的途徑?！薄 ≡O(shè)想一下，不久的將來，市民陳女士去銀行購買國債或理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，工作人員會向她介紹大額可轉(zhuǎn)讓存單：一種市場化定價(jià)的存款單證，憑證上印有一定的票面金額、存入和到期日以及利率，到期后可按票面金額和規(guī)定利率提取全部本息。如果要提前支取，可以通過銀行隨時(shí)轉(zhuǎn)讓給其他儲戶，自由買賣，轉(zhuǎn)讓時(shí)的利率隨行就市?！ 與理財(cái)產(chǎn)品有何不同？ 可作為出國保證金，貸款抵押 大額存單的出現(xiàn)，對于投資者來說有何意義？ “即使利率4.2%，高出正常利率30%，但與一些高起點(diǎn)金額的理財(cái)產(chǎn)品相比，利率還是略低?！弊蛉眨行袚P(yáng)州分行理財(cái)中心客戶胡先生疑問道?！ Υ?，該中心資深理財(cái)師傅經(jīng)理解釋說，“理財(cái)產(chǎn)品的利率屬于預(yù)期收益，由于理財(cái)產(chǎn)品投資的項(xiàng)目收益與風(fēng)險(xiǎn)并存，因此，其收益無法得到確切的保證。而大額存單是以銀行信用為基礎(chǔ)，收益是受保護(hù)的。” 此外，“大額存單可作為出國保證金開立存款證明，還可用作貸款抵押，這些功能絕非理財(cái)產(chǎn)品所能充當(dāng)?！薄 ∮袠I(yè)內(nèi)評論指出，受大額可轉(zhuǎn)讓存單業(yè)務(wù)的影響，未來銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)行數(shù)量及收益率有可能“雙降”?！ 『ＭㄗC券(600837,股吧)最新報(bào)告也認(rèn)為，對于投資者來說，大額存單安全性與一般存款一致，好于理財(cái)、貨幣市場基金；同時(shí)期限結(jié)構(gòu)類似定期存款和理財(cái)，由于可以支取和交易，流動性好于定期存款、理財(cái)?！ ∵@種說法也可以代表目前市場人士的普遍意見。興業(yè)銀行(601166,股吧)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯政委認(rèn)為，大額存單的設(shè)計(jì)是隨時(shí)可支取，對于現(xiàn)在開放式的理財(cái)產(chǎn)品和貨幣市場基金會有一定的競爭力。 “目前互聯(lián)網(wǎng)寶寶軍團(tuán)的收益率每況愈下，競爭也日趨激烈。在誕生一年之后，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品的勁敵正在胎動，大額存單正是這樣的產(chǎn)品。”傅經(jīng)理表示，在利率市場化推進(jìn)的過程中，大額存單有望助力銀行在存款領(lǐng)域收復(fù)更多失地。（揚(yáng)州晚報(bào)）