■289財(cái)經(jīng)報(bào)告

存款利率降了嗎？6月21日，市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制優(yōu)化了存款利率自律上限的確定方式，將原由存款基準(zhǔn)利率一定倍數(shù)形成的存款利率自律上限，改為在存款基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上加上一定基點(diǎn)。

而調(diào)整落地兩周以來(lái)，部分銀行陸續(xù)發(fā)布新一期個(gè)人大額存單利率公告。個(gè)人大額存單與其他存款不同的是，利率一般由銀行總行確定利率，變動(dòng)情況“立竿見(jiàn)影”。

大額存單利率降了嗎？結(jié)論：有升有降，同一銀行短期升長(zhǎng)期降

存款利率自律上限調(diào)整，并不涉及直接存款利率漲跌，而是將原由存款基準(zhǔn)利率一定倍數(shù)形成的存款利率自律上限，改為在存款基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上加上一定基點(diǎn)確定。即，由“基準(zhǔn)利率×倍數(shù)”；變?yōu)椋骸盎鶞?zhǔn)利率+基點(diǎn)”。

那么，這一調(diào)整后，各家銀行的存款出現(xiàn)哪些變化呢？根據(jù)各家銀行官方公告，測(cè)評(píng)的22家銀行中，有12家銀行所發(fā)售的1年期個(gè)人大額存單自6月21日后生效；有15家銀行發(fā)售的3年期個(gè)人大額存單自6月21日后生效。

而在產(chǎn)品期限的3年期品種中，交通銀行、招商銀行、光大銀行、華夏銀行，在6月30日后所發(fā)行的個(gè)人大額存單產(chǎn)品與上期相比，升降互現(xiàn)。以起點(diǎn)金額為20萬(wàn)元的個(gè)人大額存單為例，招商銀行由3.45%上調(diào)至3.5%，交通銀行由3.55%下調(diào)至3.4%，而光大銀行與華夏銀行依然維持在3.55%的利率水平，并無(wú)波動(dòng)。

除了不同銀行之間利率有漲有跌外，同一家銀行對(duì)不同的期限產(chǎn)品利率調(diào)整方向也不同。如中國(guó)銀行6月21日公告發(fā)售的2021年第二期個(gè)人大額存單（起點(diǎn)金額20萬(wàn)元）。其中，1個(gè)月期限大額存單年化利率1.69%，較上一期（2021年第一期個(gè)人大額存單）增加了0.105個(gè)百分點(diǎn)；3個(gè)月期限大額存單年化利率1.70%，較上一期增加了0.105個(gè)百分點(diǎn)……而1年期以上大額存單利率下浮，2年期大額存單年化利率2.70%，較上一期下降了0.345個(gè)百分點(diǎn)；3年期大額存單年化利率3.35%，較上一期大幅下降超0.2個(gè)百分點(diǎn)。

縱觀測(cè)評(píng)的22家商業(yè)銀行，調(diào)整之后，不同銀行的大額存單各期限利率差異縮小，很多銀行都選擇將利率調(diào)整至新規(guī)的上限，尤其3年期大額存單利率，不少銀行均“一浮到頂”，達(dá)到最新規(guī)定的利率上限。

總而言之，存款利率自律上限確定方式改變實(shí)際上是計(jì)算方式變了，不能將其理解為降息。

1年期大額存單哪家銀行利率最高？結(jié)論：南粵銀行利率最高，招商銀行最低

大額存單因本身即為存款產(chǎn)品，可以享受存款保險(xiǎn)條例的保障，具有安全性高的優(yōu)點(diǎn)；同時(shí)，大額存單的期限種類(lèi)比較豐富，且在未到期之前可以提前轉(zhuǎn)讓變現(xiàn)，流動(dòng)性比定期存款更好。

目前，大額存單哪家銀行利率最高？投資者應(yīng)該如何選擇呢？本報(bào)告選取1年期和3年期品種作為測(cè)評(píng)點(diǎn)。

從1年期品種看，南粵銀行的大額存單利率最高，招商銀行的利率最低，分別為2.5%和1.65%，二者之間相差0.85個(gè)百分點(diǎn)。以20萬(wàn)元存款為例，購(gòu)買(mǎi)上述兩家銀行1年期大額存單，南粵銀行要比招商銀行多得到1700元利息。所以，報(bào)告建議，投資者選擇大額存單時(shí)可對(duì)照各家銀行利率情況，選擇利率報(bào)價(jià)更高的銀行。

緊隨南粵銀行之后，第二個(gè)梯隊(duì)為廣州銀行、中信銀行、光大銀行等13家銀行的1年期大額存單利率為2.25%—2.3%。此外，六大國(guó)有大行，除交通銀行外，其他5家利率位于2.25%—2.1%之間，略有不同。交通銀行利率為2.28%最高；農(nóng)行2.25%；中國(guó)銀行、建設(shè)銀行、工商銀行均為2.1%。

另外，值得注意的是，根據(jù)央行規(guī)定，大額存單起存金額最低20萬(wàn)元，而不同銀行推出的大額存單起存金額會(huì)有不同。如在1年期品種中，納入測(cè)評(píng)22家商業(yè)銀行中，渣打銀行、郵政儲(chǔ)蓄銀行起存點(diǎn)均為30萬(wàn)元，投資者在選擇時(shí)需留意。

3年期大額存單哪家利率最高？結(jié)論：農(nóng)行、郵儲(chǔ)最高，郵儲(chǔ)銀行起存點(diǎn)500萬(wàn)元

與1年期大額存單相比，各家銀行3年期大額存單利率報(bào)價(jià)差價(jià)更大。其中，利率最高的農(nóng)業(yè)銀行、郵儲(chǔ)銀行比渣打銀行高出1.4375%。以20萬(wàn)元計(jì)算，同樣存3年，利息差別8625元。

此外，3年期大額存單依舊是不同銀行起存點(diǎn)不同，甚至部分銀行發(fā)行了起點(diǎn)金額不同的兩種大額存單。比如，盡管3年期利率均為3.9875%，但農(nóng)業(yè)銀行的起存點(diǎn)為20萬(wàn)元，郵儲(chǔ)銀行要求起存點(diǎn)為500萬(wàn)元。

而招商銀行則發(fā)行了起點(diǎn)金額不同的兩種大額存單，起點(diǎn)金額為20萬(wàn)元、30萬(wàn)元的存單利率分別為3.5%、3.55%，它們之間的存單利率相差了0.05個(gè)百分點(diǎn)。